Finkurier.ru

Журнал про Деньги
1 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Предприятие является неплатежеспособным

Показатели и факторы неплатежеспособности предприятия, методика их расчета

Под неплатежеспособностью понимается потеря организацией способности своевременно и полностью выполнять свои финансовые обязательства.

Под неплатежеспособностью предприятия понимается неспособность удовлетворять требования кредиторов по оплате товаров (работ, услуг), включая неспособность обеспечить обязательные платежи в бюджет и внебюджетные фонды в связи с превышением обязательств должника над его имуществом. ( В соответствии с Федеральным законом РФ от 26 октября 2002 г. № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)»).

-потери на крупной сделке или на конкретном рынке сбыта;

-проведение необоснованных и высоко рискованных мероприятий (сверхкрупные инвестиции, приобретение убыточных производств);

-неудачные попытки диверсификации производства или деятельности;

-ужесточение условий целевого банковского кредитования;

-сбои в поступлениях материальных, финансовых ресурсов;

-отсутствие действенного мониторинга финансового состояния,

-отсутствие контроля и своевременного выявления потенциальной угрозы потери платежеспособности и др.

К первой группе относятся показатели, свидетельствующие о возможных финансовых затруднениях и вероятности банкротства в недалеком будущем:

-повторяющиеся существенные потери в основной деятельности, выражающиеся в хроническом спаде производства, сокращении объемов продаж и хронической убыточности;

-наличие хронически просроченной кредиторской и дебиторской задолженности;

-увеличение до опасных пределов доли заемного капитала в общей его сумме;

-дефицит собственного оборотного капитала;

-наличие сверхнормативных запасов сырья и готовой продукции;

-использование новыхисточников финансовых ресурсов на

-неблагоприятные изменения в портфелезаказов;

-падение рыночной стоимости акций предприятия.

Во вторую группу входят показатели, неблагоприятные значения которых не дают основания рассматривать текущее финансовое состояние как критическое, но сигнализируют о возможности резкого его ухудшения в будущем при непринятии действенных мер. К ним относятся:

-чрезмерная зависимость предприятия от какого-либо одного конкретного проекта, типа оборудования, вида актива, рынка сырья или рынка сбыта;

-потеря ключевых контрагентов;

-недооценка обновления техники и технологии;

-потеря опытных сотрудников аппаратауправления;

-вынужденные простои, неритмичная работа;

-неэффективные долгосрочные соглашения;

-недостаточность капитальных вложений и т.д.

Основанием для принятия решения о несостоятельности предприятия служит система критериев для выявления неудовлетворительной структуры баланса неплатежеспособных предприятий.

Система состоит из ряда показателей, основными из которых являются:

• коэффициент текущей ликвидности;

• коэффициент обеспеченности собственными средствами;

• коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности.

Структура баланса предприятия признается неудовлетворительной, а предприятие – неплатежеспособным, если имеется в наличии одно из следующих условий:

1) коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода имеет значение менее 2;

2) коэффициент обеспеченности собственными средствами – менее 0,1. Коэффициент текущей ликвидности характеризует уровень общего покрытия всеми оборотными средствами предприятия суммы срочных обязательств (суммы краткосрочных кредитов и займов, включая кредиторскую задолженность) и определяет общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств.

Коэффициент текущей ликвидности представляет собой отношение фактической стоимости находящихся в наличии у предприятия оборотных средств (производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных активов) к наиболее срочным обязательствам предприятия (краткосрочных займов и кредиторской задолженности).

1. коэффициент текущей ликвидности (Ктл) рассчитывается следующим образом:

Ктл=оборотные активы/краткосрочные обязательства,≥2; или

Ктл=краткосрочные кредиты и займы/кредиторская задолженность,≥2.

2. коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Косс) рассчитывается следующим образом:

Косс=собственный оборотный капитал/оборотные активы,≥0,1.

В случае, если на конец отчетного периода хотя бы один из двух рассмотренных коэффициентов составят величину менее установленных нормативов (Ктл 1, то организация в краткосрочной перспективе сможет восстановить платежеспособность. Если же Квп 1, то у организации есть реальная возможность сохранить свою платежеспособность в течение 3 месяцев; если же Куп

Понятие неплатежеспособного должника

Понятие неплатежеспособного должника

Следствием определения понятия неплатежеспособности есть понятие неплатежеспособного должника, подразумевающее предпринимателя, не способного к исполнению своих обязательств по оплате обязательного платежа и неисполнение его в договорной срок. Отсюда следует, что к неплатежеспособным должникам могут быть отнесены индивидуальные предприниматели, а также коммерческие и некоммерческие организации, занимающиеся предпринимательской деятельностью. Этот перечень не соответствует кругу лиц, определенных действующим правом и юридической наукой как неплатежеспособные должники.

Законодательство определяет неплатежеспособными должниками лиц, являющимися несостоятельными должниками, что регулируется нормами ст. 25, 65 ГК РФ и п. 2, 3 ст. 1 Закона о банкротстве. Вследствии анализа нормативных решений следует, что к несостоятельным должникам могут быть отнесены физические лица, коммерческие и некоммерческие организации, независимо от ведения предпринимательской деятельности. К таковым не относятся казенные коммерческие организации, политические партии, религиозные организации, государственные корпорации, компании и фонды.

Отражении вопроса в литературе и праве

Юридическая литература постоянно дискутирует по поводу круга лиц, считающихся неплатежеспособными, в частности о возможности несостоятельности некоммерческих организаций. Преобладающая часть ученых допускает возможность факта несостоятельности некоммерческих организаций, независимо от наличия предпринимательской деятельности. В отличии от остальных ученых, которые считают такой факт безосновательным. Правильное решение этого вопроса требует исследования цели и основной задачи конкурсного права.

По этому вопросу в науке не определено единого мнения, хотя юридическая литература уделяет этой проблеме большое внимание. Для рассмотрения целей института несостоятельности необходимо обратиться к ходу истории. Как уже отмечалось, конкурсное право возникает при развитии торговли на основе наличия авансированного источника платежей, но это не означает, что именно торговля явилась причиной появления конкурсного права. Она была причиной появления основной категории конкурсного права, а именно неплатежеспособности, которая отражала динамику авансированного капитала как источника платежа.

Торговая деятельность является неразрывно связанной с наличием общественного кредита. Поэтому конкурсное право появилось, как следствие требования об охране общественного кредита, применяемого в ходе торговой деятельности. Капиталистический способ производства распространил сферу применения кредита также на неторговую деятельность – производство. Это дало потребность в охране кредита и в этой сфере, то есть институт несостоятельности распространился на производственную, неторговую часть деятельности. Появление института несостоятельности возникло вследствии потребности охраны общественного кредита посредством конкурсного права, которое могло обеспечить своевременность платежей, устраняя с поля кредитных отношений неплатежеспособного должника.

Такая цель конкурсного права прослеживалась в законодательствах не всех государств. Различия конкурсного права государств с высоким уровнем торговли отлично от государств со слаборазвитой торговлей. В последних конкурсное право возникло вследствии трансформации исполнительных норм производства. Целью такого производства было удовлетворение требований взыскателей путем имущества должника. Германия и Россия целью конкурсного права проводили удовлетворение требований кредиторов. В Англии, Франции конкурсное право представляло новый вид правового института, основанного на категории неплатежеспособности и устранении несостоятельных должников из кредитных отношений, а также ликвидации их как субъектов кредитных отношений с запретом деятельности на основе кредита.

Именно различие целей конкурсного права отразилась на его особенностях. Например, если целью несостоятельности есть удовлетворение требований кредиторов, то конкурсное производство при одном кредиторе невозможно. Существенным условием несостоятельности есть стечение кредиторов. Немецкие юристы считают также противоречивым открытие конкурса при наличии одного кредитора. Напротив, страны, где целью несостоятельности есть выведение неплатежеспособных должников из кредитных отношений, конкурсное производство при одном кредиторе считается возможным, а стечение кредитов не стоит как главное условие открытия конкурсного права. Несостоятельность могла быть объявлена даже в случае неоплаты одному кредиторы, то есть учитывалось положение самого должника.

Следствия различий целей законодательств

Различие в целях законодательства не означает невозможности охраны кредита. Законодательство о несостоятельности с целью удовлетворения кредитов менее эффективно, чем законодательство с целью устранения должника из сферы кредитования. Такая неэффективность заключается в следующем:

  1. Результатом конкурсного права в любом случае есть ликвидация должника, как субъекта кредитования, но конкурсное право с неоплатностью и удовлетворением требований кредиторов ликвидирует должника с момента его неоплатности, что дает возможность увеличения размеров невозвратных кредитов. Принцип устранения неплатежеспособных должников из сферы кредитных отношений, как цели, позволяет их ликвидировать еще до момента неоплатности, что не дает возможности увеличить долг. В современном конкурсном праве этот недостаток устранен, так как здесь практикуется критерий неплатежеспособности.
  1. Неэффективность настоящего конкурсного права проявляется в запрете применения норм конкурсного права при наличии одного кредитора у неплатежеспособного должника. Считается достаточной мерой применение общего исполнительного производства, то есть удовлетворяются требования кредитора. Ликвидации неплатежеспособного должника как субъекта общественного кредита не происходит. В таких случаях целесообразнее применение норм конкурсного права – удовлетворены требования кредитора и выведен неплатежеспособный субъект кредитования. При этом конкурсное право подтверждает идею об удовлетворении требований кредиторов в качестве основной задачи конкурного права.
Читать еще:  Анализ информационного обеспечения предприятия

Нормы конкурсного производства таким образом предупреждают состояние неоплатности неплатежеспособного должника. Рассматриваются разные методы разрешения прав кредиторов. Современное положение о несостоятельности предполагает наличие не только конкурсного производства как исторической процедуры банкротства, но и процедур восстановления, так как цель системы состоит в функционировании, интеграции задач в части процедуры банкротства. Цели конкурсного права и восстановительные процедуры разные в исполнении в виду различия их основных задач.

Обязательно учитывается вид неплатежеспособности должника. Если должник юридическое лицо – ликвидация осуществляется путем устранения субъекта права. Если это предприниматель, то неплатежеспособность устраняется лишением статуса предпринимательства и временным лишением возможности деятельности на основе кредитования. Это подтверждено п. 1, 2 ст. 216 Закона о банкротстве. В качестве восстановительных процедур устранения неплатежеспособного должника есть осуществление методов восстановления платежеспособности субъекта, что говорит в пользу устранения неплатежеспособного должника из кредитных отношений как цели конкурсного права.

Изучая тему целей конкурсного права, необходимо установить круг лиц, вероятных несостоятельных, то есть неплатежеспособных должников. Действующим законодательством не предполагается несостоятельность казенных предприятий согласно ст. 65 ГК РФ. Это не совсем логично, ведь предприятие как коммерческая организация есть субъектом деятельности, основанной на авансированном капитале. Следовательно, оно способно претерпевать состояние неплатежеспособности, то есть извлечения из обращения авансированного капитала. Это неизменно ведет к невозможности платежей. При невозможности применения конкурсною права, невозвратная задолженность возрастает, как и ущерб общественному кредиту, даже несмотря на привлечении к субсидиарной ответственности абз. 3 п. 6 ст. 113 ГК РФ. Эта мера не вполне обеспечивает точность платежей предприятия кредиторам. В виду таких обстоятельств расширение круга неплатежеспособных должников в виде казенных предприятий будет совершенствовать законодательство о банкротстве.

Признание некоммерческих организаций несостоятельными представляет более сложный вопрос из-за того, что их деятельность не зависит от авансированного капитала и использования кредитов. Но согласно п. 5 ст. 50 ГК РФ они способны осуществлять доходную деятельность, что может предположить образование авансированного капитала и потребность в кредитовании с последующим применением к таким отношениям всех норм конкурсного права. Есть две возможности урегулирования – применение норм конкурсного права при проведении доходной деятельности или осуществление этой процедуры независимо от долговых обязательств. Второй вариант представляется более рациональным, так как в первом случае не может быть обеспечено единообразие относительно определения задолженности. Логично, что некоммерческие организации тоже могут входить в круг неплатежеспособных должников.

Неплатежеспособность граждан

Вопрос о признании неплатежеспособными должниками граждан, не являющихся предпринимателями, требует отдельного рассмотрения. Их особенность в том, что основная деятельность субъекта не зависит от общественных кредитов. Согласно общих правил этот факт исключает применение в данном случае конкурсного права на почве кредита. Неправильное понимание конкурсных положений о банкротстве граждан ведет к неверным положениям о банкротстве. Согласно Закона о банкротстве гражданин, признанный банкротом, не имеет права заключать договора по кредиту/займу без уведомления об этом. При повторном признании его банкротом за указанный период согласно заявлениям кредиторов по возбужденному делу о банкротстве освобождения от обязательств по кредиту не применяют, несмотря на наличие положительного аспекта конкурсного права.

Получается, что законодательно несостоятельность граждан принимается в качестве института освобождения от долговых обязательств, что не соответствует теории конкурсного права в целом. Это не только не защищает общественный кредит, а приносит ему вред. Тем не менее, вышеуказанное не значит, что к гражданам не может быть применен институт банкротства. Это возможно в случае, если они есть потребителя кредита, защищенного от неплатежеспособности институтом банкротства. На данный момент такие непредпринимательские кредиты разделены на 3 вида:

  • общественный кредит на основе денежных обязательств между физическими лицами;
  • коммунальное общественное кредитование;
  • банковский вид общественного кредита.

Применение института банкротства в силу обстоятельств возможно к потребителям банковского кредита. Целью института неплатежеспособности есть устранение неплатежеспособных граждан из сферы банковского кредита. Как следствие этого устранения есть погашение требований кредиторов. Однако, деятельность граждан не имеет в основании авансированного капитала, поэтому они могут быть неплатежеспособными должниками, а не неплатежеспособными лицами.

Вопросы ликвидируемых должников, то есть юридических лиц на гране ликвидации, не подлежат применению института конкурсного права в виду его бессмысленности, а лишь устанавливается его неоплатность, квалифицируемая с точки зрения права, как столкновения кредиторов, требующих разрешения. Оно может осуществляться такими способами:

  • посредством применения норм конкурсного права;
  • удовлетворением требований кредитор в несудебном порядке;
  • комбинированным подходом.

В первом случае осуществляется обращение в арбитражный суд о банкротстве юридического лица со всеми последствиями. Совершенствование законодательства о банкротстве при решении вопросов ликвидируемых должников целесообразнее комбинированным подходом. То же касается и отсутствующих должников. Но в отсутствии столкновения прав кредиторов ликвидация может осуществляться в административном порядке. Можно сделать вывод, что категория неплатежеспособный должник не совпадает с самим понятие неплатежеспособности. Кроме предпринимателей под понятие неплатежеспособный должник попадают неоплатные, ликвидируемые и отсутствующие должники.

Неплатежеспособность — это что такое?

Неплатежеспособность — это такое состояние организации, когда у нее отсутствует финансовая возможность рассчитаться по взятым на себя платежным обязательствам. Определение наиболее конкретно описывает само понятие и позволяет охватить все основные виды данного явления. Не следует путать его с банкротством. Неплатежеспособность является одной из предпосылок к объявлению организации банкротом.

Причины неплатежеспособности

Величина взятых обязательств определяет платежеспособность организации. Такой считается компания, у которой в собственности находятся все активы, а обязательства отсутствуют. Также платежеспособной называется компания, которая не обладает собственным капиталом, однако погашает своевременно все обязательства за счет вырученных денежных средств.

Существует ряд причин, по которым предприятие может стать неплатежеспособным. Можно выделить два основных фактора, которые способны спровоцировать данное явление.

Увеличение обязательств

Первый фактор, приводящий к неплатежеспособности должника, — это увеличение количества обязательств. Это возможно в следующих случаях:

  1. Неэффективное использование прибыли компанией.
  2. Переизбыток запасов у компании. Хранение слишком большого их количества также является затратным.
  3. Неэффективный маркетинг, который приводит к убыткам.

Недостаточный рост прибыли

Вторым фактором, приводящим к неплатежеспособности, является недостаточный рост прибыли или его сниженный темп. Это происходит как следствие определенных обстоятельств:

  1. Падение рыночной стоимости продукции ввиду ее несоответствующего качества. Это явление еще называют затовариванием.
  2. Установка квот или дополнительных таможенных сборов, а также ограничений и санкций.

Вне зависимости от причин возникновения неплатежеспособности, в подавляющем большинстве случаев — это является результатом неэффективного и некачественного менеджмента, следствием которого становится ухудшение состояния компании.

Читать еще:  Что такое комплексный анализ

Виды неплатежеспособности

Неплатежеспособность – это распространенное явление в современном мире. Специалисты выделяют различные ее виды:

  1. Экономическая. Возникает, когда доходы предприятия находятся ниже среднерыночного уровня и не могут компенсировать расходы. Денежные средства для дальнейшего функционирования берутся из сторонних источников, например у инвесторов или банковских учреждений.
  2. Деловая. В данном случае убыточность предприятия для кредиторов обусловлена временным прекращением работы последнего. При этом с возобновлением работы у компании есть шанс вернуть платежеспособность.
  3. Техническая. Ликвидных средств компании становится недостаточно для покрытия всех существующих обязательств.
  4. Предбанкротная неплатежеспособность. Возникает в случае, если объем задолженности становится больше стоимости всех имеющихся в компании активов.
  5. Легальное банкротство. Официально признанная и оформленная соответствующими документами неплатежеспособность предприятия.

Признаки неплатежеспособности

Признаки приближающегося банкротства определяют по обязательствам, сформированным на основании условий договоров и отношений в виде устной договоренности.

Для этого можно учитывать элементы обязательств:

  • количество выполненной и неоплаченной работы по отгрузке товара или оказанию услуг;
  • завышенная стоимость работ, которая рассматривается в качестве неосновательного обогащения;
  • невыплаченная заработная плата и социальные выплаты;
  • количество невозвращенных займов или кредитов, полных или частичных с учетом процентов;
  • долги учредителям и другим участникам;
  • имущественный вред кредитору.

Часто слова «неплатежеспособность», «несостоятельность», «банкротство» воспринимаются как синонимы, что в корне неверно. Это создает определенные сложности в идентификации данных понятий. В экономической литературе можно встретить такой термин как «скрытое банкротство». Оно означает, что упала стоимость фирмы, однако не указывает на неплатежеспособность, а тем более на банкротство компании в общепринятом значении.

Уровни неплатежеспособности

Главный критерий, по которому оценивается степень неплатежеспособности, – это время, в течение которого возможно устранить данную проблему. Показатель времени дает представление о ее глубине. Это основной критерий неплатежеспособности. Исходя из этого выделяются пять ее уровней. Временные промежутки в данном случае устанавливается в соответствии с законом «О банкротстве» и определяют его степень. Рассмотрим их подробно:

  1. Зарождающийся уровень. Предприятие прекратило исполнение обязательств более трех месяцев назад. Подобная просрочка является поводом для возбуждения дела по факту банкротства компании.
  2. Прогрессирующий уровень. С момента возбуждения дела о банкротстве и на протяжении семи месяцев происходит наблюдение за компанией.
  3. Устойчивый уровень. Это период стабилизации. Он продолжается два года с момента окончания наблюдения и призван реабилитировать предприятие.
  4. Хронический уровень. В данном случае не существует строгих сроков. Продолжительность данного периода определяется сроком действия мирового соглашения, которое может заключаться вплоть до 25 лет.
  5. Абсолютный уровень. У компании нет какой-либо возможности восстановить свою платежеспособность, либо потенциальный период реабилитации настолько продолжителен, что больше максимально допустимого срока мирового соглашения.

Диагностика неплатежеспособности

Существуют определенные методы и этапы диагностики неплатежеспособности. Это три основных способа, которые применяются в международной практике:

  1. Предикативный. Заключается в составлении аналитического прогноза для предприятия. С помощью данного метода, руководство компании может оценить потенциальную вероятность наступления банкротства и рассчитать предположительную прибыль предприятия в дальнейшей перспективе.
  2. Нормативный. Представляет собой анализ, который основан на сравнении реальных показателей компании с прогнозируемыми.
  3. Дескриптивный. Предполагает проведение анализа отчетности компании с различных точек зрения. Обычно данный метод используется в случаях привлечения аналитиков из сторонних организаций.

Этапы анализа

Выбранный метод проверки неплатежеспособности обусловливает способ проведения анализа. Этапы процедуры, в свою очередь, являются одинаковыми для каждого из методов. Процедура проведения анализа включает в себя следующие этапы:

  1. Определение очага кризиса. Для начала устанавливается объем возникшей проблемы и источник ее появления. В случае, если проблема носит локальный характер, устранить ее не будет представлять особых трудностей, так как, скорее всего, она будет вызвана внутренними нестыковками. Если под угрозой находится финансовое положение компании, то, вероятнее всего, речь идет о совпадении различных внешних факторов.
  2. Определение критериев. На данном этапе принимается решение о том, какие показатели следует учитывать при проведении анализа, а также период, данные за который могут потребоваться. Глубина анализа и его точность определяется количеством рассматриваемых периодов. Однако проведение такого анализа сложнее и более трудоемкое.
  3. Распределение ответственности. На этой стадии определяются подразделения компании, которые находятся в кризисном положении. Ответственными за устранение проблем назначаются руководители этих подразделений. Помимо этого, выбирается сотрудник, который будет ответственен за проведение анализа.
  4. Исследование среды. Самый затратный и трудоемкий процесс. Он требует проведения анализа внешней и внутренней среды компании. Самым уместным считается использование специального SWOT-анализа.
  5. Выводы. Аналитическая информация обрабатывается и выносится на обсуждение специального совета, созданного в компании. В результате определяются основные задачи и направления.
  6. Разработка мероприятий. Заключается в выборе методов для выхода из кризисной ситуации.

Довольно часто компании прибегают к помощи сторонних специалистов для анализа неплатежеспособности. Это различные аудиторские и маркетинговые агентства. Обычно так делают при отсутствии необходимого числа сотрудников или недостаточной их квалификации.

Большая Энциклопедия Нефти и Газа

Неплатежеспособное предприятие

Неплатежеспособное предприятие не может рассчитывать на высокий курс своих акций. При неплатежеспособности предприятия-эмитента спрос на его акции резко падает и соответственно падает их рыночная цена. [1]

Неплатежеспособное предприятие , как правило, не имеет свободных денег. Тем не менее в течение хозяйственного года могут быть периоды, когда поступившие денежные суммы превышают потребность в средствах. Такие ситуации характерны для внешнего управления, при котором накладывается мораторий на требования прежних долгов и предприятие может в силу проведенных организационно-технических мероприятий начать прибыльную работу. [2]

Неплатежеспособное предприятие является носителем финансового ущерба кредиторам. Как правило, вначале они действуют отдельно и разрозненно. Но, в конце концов, все кредиторы приходят к согласованным совместным действиям против должника. [3]

Неплатежеспособное предприятие переводится на особый режим кредитования и расчетов. Досрочно взыскиваются выданные кредиты, новые ссуды не предоставляются. Банк определяет очередность платежей предприятия после удовлетворения его неотложных нужд. [4]

Неплатежеспособным предприятиям может быть оказана государственная финансовая поддержка. [5]

Если неплатежеспособное предприятие располагает собственными финансовыми средствами или может использовать привлеченные средства, то для его финансового оздоровления реорганизационная процедура в виде санации должна проводиться самостоятельно. Если же этих средств недостаточно, то по решению арбитражного суда должна проводиться санация на конкурсной основе. [6]

Проведенные обследования многих неплатежеспособных предприятий показали, что неплатежеспособность большинства из них объясняется злоупотреблениями с заемными средствами. Получили распространение так называемые ничтожные сделки, т.е. сделки, в которых стороны не проявили стремления своевременно урегулировать финансовые отношения и есть признаки умысла не расплачиваться. [7]

Основной причиной увеличения неплатежеспособных предприятий следует считать постоянное сокращение государственного участия в производстве. Такое поведение объясняется высоким и не снижающимся уровнем дефицитности государственного бюджета и, соответственно, ориентированием на использование остаточного принципа финансирования. Аналогичная картина поведения в инвестиционной сфере наблюдается и со стороны хозяйствующих субъектов, на долю которых в настоящее время приходится около 70 % общего объема инвестиций. [8]

Анализ финансового состояния неплатежеспособного предприятия следует начинать с сопоставления данных по валюте его баланса на начало и конец отчетного периода. Уменьшение валюты баланса в абсолютном: выражении свидетельствует о сокращении хозяйственного оборота предприятия. Сокращение хозяйственного оборота может быть вызвано различными причинами, которые необходимо определить и проанализировать. Так как на этой основе могут быть разработаны и рекомендованы различные пути финансового оздоровления предприятия. [9]

Причины появления все новых неплатежеспособных предприятий , которые с каждым днем усугубляют общую картину неплатежей в народном хозяйстве, разные. Об этих причинах пишут многие ученые-экономисты и хозяйственные работники, но среди многих причин есть основная, которая до сих пор не стала предметом широкого обсуждения и анализа. Речь идет о методологических проблемах формирования рыночной экономики, которые являются стержневыми в системе управления экономикой, в частности о единстве макроэкономических и микроэкономических интересов, об их взаимосвязи и взаимообусловленности. [10]

Читать еще:  Анализ дебиторской задолженности в бюджетном учреждении

Основанием для признания устойчиво неплатежеспособного предприятия банкротом служит превышение на конец отчетного периода одного из коэффициентов обеспеченности финансовых обязательств или просроченных финансовых обязательств активами предприятия их нормативных значений. Для Республики Беларусь эти нормативы коэффициентов K и Копфо установлены на уровне 0 85 и 0 5 соответственно. Предприятие считается устойчиво неплатежеспособным, когда имеется неудовлетворительная структура баланса в течение четырех кварталов, предшествующих оценке. [11]

В рамках стратегии выживания неплатежеспособного предприятия разрабатывается стратегия финансового оздоровления предприятия. [12]

Экспертная оценка и отбор неплатежеспособных предприятий для оказания финансовой помощи осуществляется с учетом отраслевой принадлежности и формы собственности предприятия. [13]

В результате проведенного анализа неплатежеспособного предприятия к нему, в соответствии с законодательством, могут быть применены следующие процедуры финансового оздоровления: реорганизационные, ликвидационные и внесудебные. [14]

Регулированию трудовых отношений на неплатежеспособном предприятии посвящена одиннадцатая глава. [15]

Неплатежеспособность предприятия – что скрывается за этим понятием

Можно часто слышать о том, что какая-то компания обанкротилась, особенно в условиях современной экономической ситуации – подобные новости появляются в разных сферах. Под термином банкротство все понимают прекращение деятельности организации, однако причины и последствия этого процесса остаются неизвестны, да и часто неинтересны, пока дело не коснется отдельных граждан – к примеру, при банкротстве банков или застройщиков. Тогда уже приходится разбираться во всех тонкостях.

У меня нет ни акций, ни других ценных бумаг. Все свои деньги я вкладываю в долги. (Джордж Карлин)

Знать, что же такое неплатежеспособность предприятия, и какие возможные последствия заключает в себе данная процедура, каждому физическому лицу будет полезно, хотя бы в общих чертах.

Определение понятия

Под неплатежеспособностью или банкротством юридического лица понимается невозможность компании выполнять свои финансовые обязательства перед кредиторами, которыми могут выступать банки, инвестиционные фонды, государственные службы (налоговая, таможенная, Пенсионный фонд и т.д.).

Чтобы признать юридическое лицо финансово несостоятельным, необходимо, чтобы общая задолженность перед кредиторами превышала сумму в 300 тысяч рублей, а срок выполнения последнего действия по задолженности был более 90 дней. В данной ситуации подавать заявление в арбитражный суд имеют право как представители юрлица, так и представители кредиторов, на одинаковых основаниях. Чье заявление будет зарегистрировано первым в судебной инстанции, тот станет истцом на процессе.

Важно, чтобы прошение составлялось в соответствии с образцом и к нему прилагались все требуемые документы, иначе ходатайство о признании добровольного банкротства будет отклонено.

Иногда несостоятельность компании может признаваться не по общей схеме, а в качестве исключения. Касается это банковских организаций, например. Начинается процесс тем, что Центробанк отзывает у организации лицензию, а потом уже обращается в суд с прошением признать компанию банкротом.

Этапы признания банкротства юридических лиц

Если суд принял к рассмотрению заявление с просьбой признать юрлицо банкротом, то процедура обычно подразумевает четыре стадии:

Первая и четвертая стадии являются обязательными, а второй и третий этапы зачастую пропускаются. Каждый этап признания финансовой несостоятельности юридического лица подразумевает свои особенности, поэтому необходимо рассматривать их по отдельности.

Стадия наблюдения: выявление законности процесса

На первом этапе специалисты определят показатели неплатежеспособности предприятия, изучат отчетность компании за три последних года, чтобы определить, носит банкротство природный характер или же вызвано специально.

Проверка проводится арбитражным управляющим, который назначается судебной инстанцией. Специалист обязательно должен быть прикреплен к какой-нибудь ассоциации арбитражных управляющих, а также соответствовать по опыту и требованиям для рассматриваемого дела (например, некоторые процессы могут требовать от арбитражного управляющего наличия разрешения на доступ к государственной тайне).

Главная задача назначенного специалиста – это выявить наличие или отсутствие признаков фиктивного или преднамеренного банкротства. Данные преступления являются уголовно наказуемыми, согласно положениям статей 196 и 197 Уголовного Кодекса РФ.

Под фиктивным банкротством подразумевается попытка признать финансовую несостоятельность юридического лица, когда на деле компания имеет возможность погасить долги. А преднамеренное банкротство – это умышленные действия со стороны руководства или учредителей организации, которые привели к ухудшению финансовых показателей компании.

Арбитражный управляющий вправе изучить основные финансовые показатели неплатежеспособного предприятия и динамику их изменений за последнее время. Любое препятствие деятельности специалиста карается административно, путем наложения штрафа от 50 до 100 тысяч рублей, согласно новому законодательству.

Восстановление платежеспособности компании

Главной целью судебного процесса изначально считается вовсе не прекращение деятельности компании путем признания ее банкротом, а восстановление платежеспособности фирмы. Добиться этого можно на этапах финансового оздоровления и внешнего управления.

Стадия финансового оздоровления подразумевает вливание дополнительных средств, за счет которых можно вывести компанию из кризиса. Получить их можно от кредиторов, государства, третьих лиц. При этом кредиторы могут дать отсрочку на выплату долга, если динамика показателей компании изменится.

Внешнее управление – это реализация убыточных филиалов, увольнение части сотрудников фирмы с целью оптимизации ее деятельности. Данный этап также ведет к восстановлению платежеспособности фирмы.

Однако этапы финансового оздоровления и внешнего управления могут быть введены только в том случае, если на стадии наблюдения арбитражный управляющий утверждает, что неплатежеспособность предприятия носит временный характер. Кроме того, для введения данных стадий должно быть получено согласие истца и ответчика – если стороны против, то процесс переходит сразу на этап конкурсного производства.

Прекращение деятельности предприятия

Конкурсное производство – заключительная стадия процесса о признании компании-должника неплатежеспособной. Она подразумевает продажу имущества юридического лица и прекращение его деятельности. Имущество реализуется по оценочной стоимости на специально организованных аукционах. Руководит процессом конкурсный управляющий, в обязанности которого входит весь комплекс процедур: от описания и оценки имущества до перечисления вырученных от его продажи денег кредиторам.

Выплаты проводятся согласно установленной законом очередности.

Как защитить свои права при банкротстве юридических лиц?

Неплатежеспособность предприятия – это процесс, который может касаться не только граждан, относящихся к юридическому лицу непосредственно, но также и тех, которые принимали непосредственное участие в развитии компании. К таковым можно отнести:

  1. работники (актуально для всех компаний);
  2. вкладчики (актуально для банков);
  3. дольщики (актуально для строительных компаний).

Если компания, в которую вы вкладывали свои деньги или с которой вы сотрудничали, объявляет о своем банкротстве, необходимо принимать ряд моментальных мер, позволяющих отстоять свои права.

Прежде всего, необходимо как можно раньше узнать о факте начала процесса в отношении организации. Об этом можно прочитать на страницах издания «Коммерсантъ» или же на электронной версии газеты – там публикуются все сведениях о юридических лицах-банкротах.

Далее необходимо направить заявление арбитражному управляющему, занимающемуся делом, с прошением внести вас в реестр кредиторов. Сделать это рекомендуется как можно раньше, чтобы быть включенными в список кредиторов первой очереди, которые наделены правом голоса и распоряжаются судьбой имущества должника.

Дождитесь официального подтверждения, что ваше заявление рассмотрено и прошение удовлетворено (к заявлению прилагаются документы, подтверждающие наличие задолженности со стороны компании).

Ссылка на основную публикацию
ВсеИнструменты
Adblock
detector