Finkurier.ru

Журнал про Деньги
2 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Закон денежного обращения маркса

Закон денежного обращения маркса

Эффективное функционирование товарно-денежных отношений требует определенного количества наличных денег в обращении. Необходимость измерения количества денег в обращении вызвана тем, что предложение денег в экономике является объектом денежно-кредитного регулирования со стороны государства. Изменяя количество денег в обращении, центральный банк воздействует на важнейшие экономические показатели (объем ВВП, процентную ставку, курс национальной валюты, занятость населения). Так, например, для стимулирования экономического роста требуется дополнительная денежная эмиссия. В этом случае удешевляются кредиты, расширяются инвестиции, но при этом избыточное количество денег в обращении (превышающее потребность в них) может стать фактором инфляции, в то время как недостаток денег вызывает появление денежных суррогатов, неплатежи, развитие бартерного обмена и прочие негативные последствия. Вопрос, как определить, какое количество денег является для экономики оптимальным всегда является актуальным.
Закон денежного обращения, открытый Карлом Марксом, позволил установить количество наличных денег, необходимое для выполнения ими функций средства обращения и средства платежа. Количество денег, необходимое для выполнения ими функции средства обращения, зависит от трех факторов:
• количества товаров и услуг, проданных на рынке (связь прямая, поскольку, чем больше товаров, тем больше требуется денег);
• уровня цен товаров и тарифов (связь прямая, поскольку, чем выше цены, тем больше требуется денег);
• скорости обращения денег (связь обратная поскольку, чем выше скорость обращения денег, тем меньше их требуется).

где Кд — количество денег в обращении;
Цт — сумма цен товаров;
Vд.ед. — скорость обращения денежной единицы.
Исходя из этого, закон денежного обращения будет иметь следующую формулировку: количество денег, необходимое для выполнения ими функций средства обращения, должно быть прямо пропорционально количеству проданных товаров и услуг и уровню цен на них, и обратно пропорционально скорости обращения денег.
При функционировании золотых денег их количество поддерживалось на необходимом уровне стихийно, при этом регулятором выступала функция сокровища. Лишние деньги из обращения исключались, переходя в сокровище. При росте товарной массы деньги возвращались из сокровищ в обращение. С появлением функции денег как средства платежа общее количество денег стало уменьшаться, поскольку кредит оказывает обратное влияние на количество денег в обращении. Такое уменьшение объясняется погашением путем взаимного зачета определенной части долговых требований и обязательств. Количество денег для обращения и платежа при этом определяется следующими условиями:
• общим объемом обращающихся товаров и услуг (зависимость прямая);
• уровнем товарных цен и тарифов на услуги (зависимость прямая);
• степенью развития безналичных расчетов (зависимость обратная, поскольку, чем больше объем безналичных расчетов, тем меньше требуется наличных денег);
• степенью развития кредита (зависимость обратная, поскольку чем больше товаров продается в кредит, тем меньшее количество денег необходимо в обращении);
• скоростью обращения денег, в том числе кредитных (зависимость обратная).
Таким образом, формула, определяющая количество денег в обращении, приобретает следующий вид:

где Кд — количество денег в обращении;
Цт — сумма цен товаров;
Цк — сумма цен товаров, проданных в кредит;
Цп — сумма цен товаров, по которым наступил срок платежа;
ВП — взаимопогашаемые платежи;
ЗН — денежные запасы населения;
Vд.ед. — скорость обращения денежной единицы.
В современных условиях, при отсутствии золотого стандарта, действует закон бумажно-денежного обращения, в соответствии с которым количество знаков стоимости приравнивается к оценочному количеству золотых денег, требуемых для обращения. Однако на практике при таком положении стабильность денег пошатнулась, так как стало возможным их обесценение.
Из закона денежного обращения вытекает требование сбалансированности денежной и товарной массы в обращении. Эта сбалансированность выражается уравнением обмена, которое предложено американским экономистом Фишером и сводится к следующему: произведение величины денежной массы на скорость оборота денег равно произведению суммы цен всех произведенных в стране товаров, что можно отразить формулой:

где М — масса денег;
V — скорость обращения денег;
Р — цена товара;
Q — реальная величина валового национального продукта;
Из уравнения следует, что количество денег в обращении равняется сумме цен всех товаров, поделенной на скорость оборота денег, то есть формула закона денежного обращения:

Как уже отмечалось, объем денежной массы зависит от скорости обращения денег, т. е. интенсивности их движения при выполнении ими функций обращения и платежа. Под скоростью обращения денег понимают среднегодовое количество оборотов, сделанных деньгами (денежной единицей) за определенный период, при обслуживании сделок купли-продажи с помощью наличных денег и средств на счетах в банках.
Для расчета этого показателя используют различные методы, в том числе:
• скорость движения денег в кругообороте стоимости общественного продукта или кругообороте доходов, определяемая как отношение валового национального продукта, или национального дохода к денежной массе. Этот показатель рассчитывается на основе уравнения обмена и используется в практике Банка России, так как свидетельствует о связи между денежным обращением и процессами экономического развития страны:

• оборачиваемость денег в платежном обороте, определяемая как отношение суммы денег на банковских счетах к среднегодовой величине денежной массы в обращении. Этот показатель свидетельствует о скорости безналичных расчетов;
• скорость обращения денег в налично-денежном обороте, рассчитываемая либо как отношение суммы денежных поступлений в банковские учреждения к среднегодовой массе денег в обращении, или как отношение суммы поступлений и выдачи наличных денег в кассы банков и отделения связи к среднегодовой массе денег в обращении;
• скорость обращения наличных денег по западной методике:

где Т — товарооборот;
S — платежные услуги;
Q — количество товаров и услуг;
М0 — сумма наличных денег в хозяйственном обороте.
На скорость обращения денег влияют различные группы факторов:
1. Общеэкономические факторы:
• фазы экономического цикла (во время кризиса скорость обращения денег замедляется). Так, во время экономического кризиса 1929-1933 годов
скорость обращения денег сократилась на 40%;
• уровень инфляции (если цены растут быстрее, чем товарная масса, оборачиваемость денег увеличивается). В России в результате инфляционного шока 1992 года скорость обращения денег сильно увеличилась, и деньги оборачивались за 1,5-2 месяца, что соответствовало времени реализации товаров на потребительском рынке;
• темпы роста (снижения) объемов производства (при увеличении объемов производства скорость обращения денег увеличивается).
2. Денежные факторы:
• структура платежного оборота (соотношение наличных и безналичных денег);
• качественные преобразования организации денежного обращения (например, широкое распространение банкоматов, с помощью которых можно в любом месте получить наличные деньги, широкое распространение «пластиковых денег»);
• развитие кредитных и взаимных расчетов;
• уровень процентных ставок за кредит.
3. Прочие факторы:
• периодичность выплаты доходов;
• равномерность расходования населением своих средств;
• уровень сбережений и накоплений.

Читать еще:  Сколько действует денежный чек

Закон денежного обращения маркса

Главная » Экономика и финансы » Микроэкономика » Ответы на экзаменационные вопросы » 11 Законы денежного обращения

11. Законы денежного обращения

Денежное обращение представляет собой циркулирование денежных потоков в наличной и безналичной формах. Такое циркулирование возможно благодаря тому, что у кого-либо есть избыток денег (предложение), а кто-то ощущает потребность в них (спрос).

Денежное обращение обслуживает поток товаров, работ и услуг, и именно через него материализуется функционирование финансовой системы (накопление и перераспределение ресурсов).

Обращение денег не происходит стихийно — оно подчиняется определенным законам. Их знание позволяет оперативнее реагировать на те или иные изменения, принимать соответствующие корректирующие решения и воздействовать на экономическое развитие самым благоприятным образом.

Эти правила обращения называются законами денежного обращения.

Основной закон денежного обращения, формула которого была представлена К. Марксом, связывает цены, скорость обращения и количество денег:

Количество денег = Сумма цен I Число оборотов денежных единиц.

Однако необходимо помнить, что указанная формула в большей степени справедлива для золотого обращения. Дело в том, что при обращении золота в качестве денег из-за ограниченности золотых запасов соотношение между количеством золота (монет) и товарами устанавливается стихийно, но относительно точно: избыток денег изымается из обращения и переходит в сферу накопления (сокровищ), а при недостатке монет их изъятая часть возвращается в обращение.

Когда появляются кредитные деньги, происходит практически необеспеченная эмиссия, т.е. количество денег может быть сколь угодно велико. В этом случае неизбежно появление инфляции, т.е. обесценения денег из-за их возросшего количества. В этом случае необходимо отслеживать ту часть денежных обязательств, которые могут быть взаимно погашены без дополнительной эмиссии. Указанное выше уравнение принимает следующий вид:

где КД — количество денег;
СЦ — сумма цен реализуемых товаров;
К — товары, проданные в кредит;
П — платежи, срок которых наступил;
В — взаимопогашающиеся платежи;
О — скорость оборота одноименных денежных единиц.

Этот закон называют законом бумажно-денежного обращения.

На первый взгляд может показаться, что для выполнения деньгами функции средства платежа необходимо их дополнительное количество. Это не совсем так. Дело в том, что часть товаров продается в кредит и оплачивается в пределах определенного периода. В результате на соответствующую величину уменьшится нужное количество денежных единиц. Кроме того, значительная часть долговых обязательств погашается не наличными, а их взаимным зачетом. Следует также учитывать сумму платежей за товары, проданные в кредит ранее расчетного периода. Основными параметрами, определяющими массу денег, необходимых для обращения, являются товарная масса, которая пребывает в обращении, уровень цен товаров и скорость обращения денег, причем увеличение скорости обращения денежной единицы равноценно уменьшению денежной массы.

Когда функционировали полноценные деньги, в обращении находилось только нужное количество денежных единиц. Роль резерва, регулирующего их количество, стихийно играла часть денег, выполняющая функцию средства накопления богатства (сбережения, сокровища). Если потребность в деньгах снижалась, часть их «выпадала» из обращения, превращаясь в сбережения; если, наоборот, потребность обращения в деньгах росла, то дополнительное их количество поступало в обращение из сбережений. Функция денег как средства накопления играла роль приводных и отводных каналов денежного обращения, поэтому в нем не могло быть излишка денег.

Однако в обращении, кроме полноценных денег, с XVII в. находятся бумажно-кредитные деньги, подчиненные закону обращения бумажных денег. Суть этого специфического закона состоит в том, что количество денег в сфере обращения должна равняться количеству золотых денег, нужных для нормального функционирования товарооборота. Каждый бумажный доллар приравнивался к золотому и имел такую же покупательную цену, как и золотой. Закон обращения бумажных денег действовал в условиях, когда основой денежной формы стоимости было золото.

Современная количественная теория денег и цен, основоположником которой является американский экономист И. Фишер, количество денег в обращении определяет по формуле:

где Р — абсолютный уровень цены;
Y — реальный объем производства;
V — скорость обращения денег.

В современной западной экономической литературе основным фактором спроса на деньги считается богатство. Кроме того, принимаются во внимание изменения в ожиданиях населения (в случае оптимистических прогнозов относительно экономической конъюнктуры спрос на деньги растет, и наоборот), объемы номинальных и реальных доходов, ставки процента и т.д.

Из сформулированных законов следует очень важный принцип денежного обращения, гласящий, что равновесие в экономике, сбалансированность спроса и предложения обеспечиваются товарной массой, которая оценивается суммой покупательных и платежных средств, обслуживающих хозяйственное обращение и принадлежащих государству, фирмам и отдельным лицам. В денежной массе различают активные деньги, находящиеся в наличном и безналичном обращении, и пассивные (накопления, резервы, остатки на счетах), которые только потенциально могут использоваться в соглашениях.

Они представляют собой составные элементы денежной массы и условно могут быть охарактеризованы следующим образом:

1) агрегат МО (наличные средства, находящиеся в обращении (монеты и банкноты)). Обычно в развитых странах преобладающее значение имеет безналичное обращение (оно тесно связано с кредитом, а кредит дает существенную экономию издержек обращения), поэтому роль этого агрегата невелика;

2) агрегат M1 (МО + остатки на счетах). Средства на счетах в банках используются для совершения текущих платежей, поэтому объем данного агрегата в значительной степени характеризует ликвидность денежной массы. Вместе с тем чем большие оборотные средства предприятия «заморожены» на счете, тем меньше средств может быть инвестировано в основной капитал. Данный агрегат в большей степени выполняет функцию средства обращения (платежа);

Читать еще:  Количество денег необходимое для обращения определяется

3) агрегат М2 (M1 + срочные и сберегательные депозиты). Хотя «депозитные деньги» обладают меньшей ликвидностью, они могут быть в течение какого-либо времени обращены в денежные средства (к примеру, в агрегат M1). Агрегат М2 в большей степени выполняет функцию средства накопления, хотя частично служит и средством обращения;

4) агрегат М3 (М2 + сберегательные вклады, а также ценные бумаги). Указанный агрегат может быть полностью охарактеризован как выполняющий функцию средства накопления. Вместе с тем если под ценными бумагами, составляющими данный агрегат, понимать и векселя, то в таком случае этот агрегат может выполнять функцию средства обращения.

Основную часть денежной массы составляют различные виды банковских депозитов (кредитных денег), а также некоторые виды ценных бумаг, у которых такая же покупательная способность, как и у банковских счетов. Денежная масса в наше время формируется на основе кредитов. Это значит, что банки, предоставляя кредит предприятиям, организациям, отдельным лицам, тем самым увеличивают денежную массу, поскольку в обращение при этом поступает их добавочное количество, что вызывает рост цен.

Рост скорости обращения денег обусловлен также активным вмешательством государства в процесс воспроизводства капитала, усилением огосударствления кредитно-финансовой сферы и развитием кредитной системы, совершенствованием безналичных платежей.

Факторами ускорения обращения денег являются развитие функций коммерческого банковского кредита, увеличение текущего потребительского кредита, внедрение расчетных терминалов ЭВМ и т.д.

(Материалы приведены на основании: Е.А. Татарников, Н.А. Богатырева, О.Ю. Бутова. Микроэкономика. Ответы на экзаменационные вопросы: Учебное пособие для вузов. — М.: Издательство «Экзамен», 2005. ISBN 5-472-00856-5)

Закон денежного обращения

Объективный закон денежного обращения, действующий во всех исторических формациях с товарным производством, был открыт Карлом Марксом. Данный закон отвечает на вопрос «Какое количество денег необходимо обществу для обслуживания товарного обращения?». Маркс ответил: «При данной скорости обращения денег… общая сумма денег, находящихся в обращении на данном отрезке времени, определяется общей суммой подлежащих реализации товарных цен плюс общая сумма платежей, приходящихся на этот же период времени, минус платежи, взаимно уничтожающиеся путем погашения. Общий закон, по которому масса находящихся в обращении денег зависит от товарных цен, ни в малейшей мере не нарушается, ибо сама сумма платежей определяется ценами, установленными в контрактах».

Другими словами, количество денег необходимых для обращения в государстве в данном периоде времени прямо пропорционально сумме цен товаров и услуг и обратно пропорционально скорости оборота денег, а именно

КД = ,

где КД – количество денег, необходимых для обращения;

СЦТ – сумма цен товаров и услуг;

К – сумма цен товаров проданных в кредит;

П – сумма платежей по договорам и прочим обязательствам;

ВП – сумма взаимопогашающихся платежей;

С – скорость обращения одноименной денежной единицы.

При этом, под скоростью обращения одноименной денежной единицы понимают количество оборотов, которое сделает эта денежная единица в год, квартал, месяц и т.д., т.е. среднее количество раз в год, которое денежная единица из общей массы находящихся в обращении денег используется для оплаты товаров и услуг.

В современных экономических теориях классический закон денежного обращения К. Маркса трансформируется в уравнение обмена. Уравнение обмена – это закономерная зависимость, которая вытекает из классического закона денежного обращения и выполняется всегда.

Согласно уравнению обмена произведение величины денежной массы на скорость обращения денег равно произведению уровня цен на реальный национальный продукт:

где М − количество денег в экономике; денежная масса в обращении;

V – скорость обращения денег;

Р – средневзвешенный уровень цен готовых товаров и услуг, выраженный относительно базового показателя равного 1;

y − объем национального продукта, взятый в реальном исчислении.

При соблюдении классического закона денежного обращения и вытекающего из него уравнения обмена, количество денег в обращении будет соответствовать их реальной потребности и деньги не будут обесцениваться.

Саму денежную массу можно рассматривать как совокупность различных инструментов обращения. Поэтому принято делить её на уровни − денежные агрегаты. Денежный агрегат – это группа ликвидных активов, с помощью которых измеряется денежная масса в экономической системе.

Для анализа изменений движения денег на определенную дату и за определенный период в финансовой статистике стали использовать следующие денежные агрегаты:

1. Денежный агрегат М0, включающий в себя наличные деньги – т.е. металлические монеты и банкноты (казначейские билеты), непосредственно обращающиеся в государстве. При этом, преобладающая роль принадлежит банкнотам.

2. Следующий денежный агрегат – М1, включает в себя агрегат М0, а также ряд денежных вкладов в банковских учреждениях. В России в данной группе учитываются:

а) депозиты до востребования частных лиц в Сберегательном банке России;

б) вклады в коммерческих банках;

в) средства на расчетных и спецсчетах нефинансовых агентов. Средства с данных счетов могут быть использованы для осуществления платежей другим лицам. В ряде развитых стран данную группу счетов принято называть трансакционными депозитами.

3. Денежный агрегат М2 охватывает более широкое пространство в экономической системе и отражает деньги как ликвидное средство накопления. Кроме активов агрегата М1 он включает активы, имеющие фиксированную номинальную стоимость и способных превра­щаться для совершения платежей в наличные деньги или трансакционные депозиты. В отличие от перечисленных активов агрегата М1, активы данной группы не могут непосредственно переводить­ся от одного лица к другому, хотя обладают достаточно высокой ликвидностью. По методике Банка России в данный агрегат добавляются срочные вклады, хранящиеся в Сберегательном банке. Срочными считаются вклады, открываемые на определенный срок, приносящие владельцу определенный доход.

4. Более общим показателем, отражающим характеристику всей денежной массы, является денежный агрегат М3. Кроме агрегата М2 он включает также депозитные сертификаты (в развитых странах это обращающиеся ценные бумаги с номинальной стоимостью свыше 100 тыс. дол.) и ценные бумаги длительного хранения.

Читать еще:  Бесспорный порядок списания денежных средств

Discovered

О финансах и не только…

Закон денежного обращения

Закон денежного обращения (Money Circulation Law) — экономический закон, на основании которого определяется количество денег, необходимое для обращения и выполнения ими своих функций. В соответствии с Законом денежного обращения, открытого К. Марксом, количество денег, находящихся в обращении, зависит от количества проданных на рынке товаров и предоставляемых услуг, уровня цен и тарифов, а также от скорости обращения денег. Согласно этому закону количество денег, необходимое для выполнения ими функций средства обращения и средства платежа, рассчитывается по формуле:

где КД — количество денег, необходимое как средство обращения и средство платежа;
СЦ — сумма цен реализуемых товаров и услуг;
К — сумма товаров и услуг, проданных в кредит, срок платежей по которым еще не наступил;
П — сумма платежей по долговым обязательствам;
ВП — сумма платежей, которые взаимно погашаются;
О — среднее число оборотов денег в год.

В условиях функционирования полноценных (золотых) денег их количество поддерживалось на необходимом уровне автоматически, поскольку регулятором была функция денег как накопление сокровищ. Соотношение между массой товаров и массой денег поддерживалось относительно точно, что обеспечивало устойчивость денежного обращения.

В условиях бумажного денежного обращения количество знаков стоимости приравнивалось к оценочному (ориентировочному) количеству золотых денег, что создавало предпосылки для нарушения стабильности денег и их обесценения.

В условиях функционирования кредитных денег Закон денежного обращения приобрел новое содержание. В «уравнении обмена» И. Фишера (MV = PQ), предложенным в 1911 г., количество денег в обращении прямо пропорционально количеству товаров, уровню их цен и обратно пропорционально скорости обращения денег(см. Количественная теория денег). Если требование Закона денежного обращения нарушается, то это свидетельствует о недостатке или об избытке денег в обращении. Нарушение Закона денежного обращения негативно влияет на состояние экономики. Когда масса денег, находящихся в обращении, превышает общую сумму товарных цен, происходит переполнение каналов денежного обращения, и цены существенно возрастают, что приводит к инфляции. Поскольку каждый из факторов уравнения может меняться, то четко определить потребность в деньгах очень сложно, что обусловливает постоянное нарушение равновесия. Поэтому в современных условиях о Законе денежного обращения можно говорить как о тенденции.

Предотвратить нарушения Закона денежного обращения можно регулирующими мерами государства. Масса денег в обращении является объектом регулирования методами денежно-кредитной политики центрального банка.

Закон денежного обращения

Денежный оборот — суммы в наличном или безналичном виде, непрерывно циркулирующие между участниками рынка.

Находящиеся в движении средства необходимы для осуществления платежей, поддержания круговорота товаров и услуг, накопления — это их основные функции.

Сущность закона денежного обращения

Этот закон позволяет узнать, какие суммы нужно ввести в оборот, чтобы деньги полноценно выполняли свои функции. Общий объем финансов зависит от следующих условий:

  • количество услуг, товаров, которые необходимо реализовать. Чем их больше, тем интенсивнее нужно подпитывать денежный оборот платежными средствами;
  • расценки на услуги и товары. Здесь проявляется такая же зависимость, как и в предыдущем случае;
  • интенсивность денежного оборота. Чем выше скорость, тем меньше нужно денег для его функционирования.

Важным фактором считаются и условия производства, поскольку развитое, продуманное разделение труда становится причиной большего объема реализованной продукции. Рациональное производство влияет на ценообразование: чем выше результативность труда, тем ниже себестоимость продукции.

В ходе товарных операций национальная валюта постоянно обращается в наличном или безналичном виде, такие операции тесно взаимосвязаны, они не существуют по отдельности. До того, как обрести привычную вещественную форму, финансы перемещаются по сети банковских счетов в виде переводов, депозитов, безналичных платежей.

Закон денежного обращения, впервые сформулированный Карлом Марксом, поясняет, что в обращении должен присутствовать такой объем денег, который способен в полной мере осуществлять возложенные на национальную валюту задачи.

Формулы расчета денежного обращения

Упомянутый закон можно интерпретировать с помощью алгоритма

  • Д — масса денежного характера;
  • Т — масса товарного характера;
  • Ц — цены;
  • V — скорость цикла.

Формула Фишера, в свою очередь, иллюстрирует взаимозависимость значения денежной массы (Д), количества произведенных услуг и товаров (Q) и цен (Р):

Суммы, находящиеся в обороте, зависят от нескольких обстоятельств:

  • показатели товарной массы. Чем выше их величина, тем больше нужно денег для круговорота. Структура товаров может также включать ценные бумаги, разнообразные активы, земельные и трудовые ресурсы. Полноценный обмен нуждается в большом ассортименте;
  • уровень цен и количество денег имеют обратную связь. В условиях снижения цен появляется необходимость в увеличении вводимых сумм;
  • скорость денежного обращения определяется количеством циклов, которые совершаются в заданный временной промежуток. В течение года в странах, имеющих высокий уровень развития, деньги проходят 2-3 круга. Если национальная экономика подвержена гиперинфляции, за год наблюдается до 20 оборотов.

Необходимо принять во внимание условия, оказывающие обратное влияние на денежную массу:

  • чем активнее население совершает покупки в кредит, тем меньше финансов требуется для оборота. В процессе банки изымают денежную массу, собирая ее на внутренних счетах;
  • со стороны субъектов хозяйствования — скорость совершенствования и расширения способов приема платежей;
  • периодичность осуществления выплат — чем чаще участникам рынка поступают денежные средства, тем быстрее их оборот без необходимости внешнего пополнения.

Методы государственного регулирования

Если баланс между результатами производства, ценообразованием и денежной массой имеет отклонения от нормы, для обеспечения внутренней экономической стабилизации государство может использовать две меры воздействия на денежное обращение.

Первая — денежная реформа — изменение принципов финансовой системы (в частности, поддержка компаний и предприятий), нацеленное на укрепление оборота.

Вторая — деноминация — сводится к производству новых денег, эквивалент которых приравнивается к большему числу старых денежных знаков.

Эти методики способны негативно сказаться на уровне жизни населения, но их использование может стать оправданным, если необходимо избежать дефолта.

Ссылка на основную публикацию
ВсеИнструменты
Adblock
detector